要么做大，要么退出汽车零部件行业 - 彭博社

马斯兰公司正被全球汽车巨头逼得喘不过气来，他们不断增加需求。为了满足海外客户，这家位于宾夕法尼亚州卡莱尔的汽车地毯制造商去年在英国成立了一家制造合资企业。但马斯兰很快意识到，其在英国的努力不足以确保长期生存。

此时，位于密歇根州南菲尔德的Lear公司出现了，它是全球最大的汽车座椅制造商，也是正在席卷汽车零部件行业的收购狂潮中的一个贪婪参与者。自1991年以来，Lear收购了菲亚特、福特、沃尔沃和萨博的座椅业务。去年，它以9亿美元收购了内饰零部件供应商汽车工业公司，令竞争对手震惊。

高昂的价格。随着马斯兰寻求白衣骑士，Lear董事长肯尼斯·L·韦准备迈出另一步，成为首个能够生产整辆汽车内饰的供应商。今年7月，Lear以3.84亿美元收购了马斯兰，这对于年销售额仅为5亿美元的供应商来说是一个高昂的价格。Lear将在其海外工厂为马斯兰腾出空间，以便其快速且廉价地开展业务。

为了满足汽车制造商的需求，像Lear这样的顶级供应商不仅仅提供零件。他们还设计这些零件，并将其集成到大型复杂的组件中。而且他们是在全球范围内进行的。国际商业发展公司（位于康涅狄格州韦斯特波特）预测，未来五年内，主要零部件制造商的数量将从5000家减少到2000家。Lear在1995年的收入为47亿美元，认为这次行业洗牌是一个黄金机会。“我们的重点是每年400亿美元的全球内饰市场，”韦说。“我们认为我们可以占据其中的三分之一。”

增长并不总是容易的。随着他们的扩张，一线供应商被汽车制造商迫使承担复杂的新责任，例如系统设计，而没有得到充分的补偿以应对额外的风险和成本。更重要的是，华尔街分析师正在思考，这种疯狂的收购是否会给一个传统上一直保持强烈独立的行业增加债务和官僚主义。“感觉是供应商必须变得更大——或者退出，”施罗德、沃特海姆公司的董事总经理约翰·A·凯塞说。“但在寻求关键规模的过程中，他们正在达成一些非常昂贵的交易。”

价格确实很高。英国零部件制造商卢卡斯工业公司已同意以20亿美元收购美国反锁刹车系统制造商Varity公司，待监管批准。今年春天，德国供应商罗伯特·博世收购了AlliedSignal公司的刹车制造业务，交易金额为15亿美元。而在七月，约翰逊控制公司——Lear在座椅领域的主要竞争对手——宣布以13.5亿美元收购位于密歇根州荷兰市的内饰零部件巨头Prince公司。

对于Prince来说，受到与Masland相同的需求冲击，出售给更大的供应商是不可避免的，因为其客户的全球采购需求。两家公司可以共享研发、工厂空间和全球市场营销。“Prince不需要很多帮助来经营其业务，但我们需要帮助将其业务扩展到全球，”Prince首席执行官约翰·斯波尔霍夫说。

没有额外的报酬？谁在推动整合？在削减成本的努力中，三大汽车制造商将设计和工程工作转移给了他们的顶级供应商，甚至要求他们监督较小的供应商。例如，克莱斯勒公司将德克斯特龙公司的汽车零部件部门委托给协调其新款小型货车内部其他供应商的工作——但并没有为该服务支付德克斯特龙任何额外的现金。行业消息人士表示，加拿大零部件制造商马格纳国际公司将为福特汽车公司即将在2000年车型年首发的新款运动型多用途车生产完整的内饰，而Lear正在竞标类似的整体内饰项目。

逃避工会通常不是三大汽车制造商在外包给像Lear和Johnson Controls这样的公司的优先事项之一。首先，工会正在前往有行动的地方，组织在一线汽车供应商工作的工人，这些供应商正在增加就业机会，即使三大汽车制造商正在缩减。以Johnson Controls为例，该公司最近在其位于密歇根州普利茅斯和俄亥俄州奥伯林的工厂承认了美国汽车工人联合会。

节省来自其他地方。分析师Casesa表示，Lear及其竞争对手更专注，规模经济更大。他估计他们可以以三分之一的成本生产座椅，这是克莱斯勒和福特曾经花费的成本。“现在，内饰系统的成本大约为900美元，”他说。“如果同样的三分之一公式适用，整个内饰供应商每辆车可以节省300美元，这可是笔不小的金额。”

三大汽车制造商在设计和工程方面也可以节省。“曾几何时，我们这里有250名工程师，仅仅设计座椅套，”克莱斯勒采购和供应的执行副总裁Thomas T. Stallkamp说。“现在，供应商才是专家。”

“专业化。”但Stallkamp担心供应商在急于提供更多内容时可能会过火。“做仪表盘的家伙想做整个内饰，这可能行不通，”他说。“我们认为专业化可能会丧失。”Way对Lear收购的公司的专业知识被稀释感到担忧。“我们希望保留他们的创业精神，”他说。

有时，变得更大意味着那些创造增长的管理者的离开。例如，汽车工业的总裁Frederick F. Sommer决定Lear已经变得太大，不再适合他。因此，他在七月辞职，去领导一家较小的独立供应商：位于阿拉巴马州伯明翰的Citation Corp.，一家制造锻件和铸件的公司。

没有美国供应商像Lear那样乘着整合的浪潮。该公司曾是Lear Siegler Inc.的一个部门，在1987年通过杠杆收购私有化。管理层在一年后收购了该业务，从那时起，Lear在北美每辆车的内容从平均60美元飙升至285美元，而在欧洲则从每辆车7美元增至111美元。Lear在两年前上市，自首次公开募股以来，其股票价值翻了一番，约为每股36美元。

Lear已经生产从座椅到地垫、从车门面板到洗窗液储存箱的零部件。与Masland和汽车工业合作，它现在几乎可以提供除仪表板外的整个乘客舱——而这正是下一个收购目标。“我们希望能够以准时制的方式向组装厂提供完整的内饰产品，”Way说。“我认为毫无疑问，这就是行业的发展方向。”在刹车、燃油系统和外部装饰方面也可以看到相同的趋势。如果三大汽车制造商想要更多，Lear及其竞争对手将会满足他们。随着汽车行业竞相削减成本，他们别无选择。