瑞士银行：失落的天堂 - 彭博社

两年前，瑞士信贷决定需要加强其私人银行业务。但它选择在传统的服务欧洲贵族和亿万富翁的中心苏黎世之外寻找机会。相反，该银行将新加坡私人银行员工的规模翻了一番。“新加坡是私人银行业务的增长市场之一，”瑞士信贷发言人马丁·索莫吉说。而瑞士本身，似乎并不是。事实上，新加坡现在是瑞士信贷在瑞士以外最大的私人银行中心。

瑞士信贷并不是唯一的。在瑞士本国，几乎所有瑞士银行家都面临艰难时期。行业观察人士表示，瑞士市场被过多的银行挤压，追逐着过少的瑞士法郎。更糟糕的是，瑞士的银行作为一个从未加入欧盟的孤立者，面临着对其非瑞士客户的更多披露要求，以及在确保欧洲账户持有人对其部分瑞士收入缴税方面的更高合作要求。瑞士政府和欧盟正在敲定一项新协议的最后细节，该协议将要求银行对离岸利息收入扣税，并将其发送给客户的本国税务机关。

此外，全球各地的银行，包括远至新加坡和近至德国的银行，正在争夺瑞士的银行业务。两年前，意大利向所有将资金从瑞士撤出并重新存入本国的人提供了税收豁免。德国和比利时也即将推出自己的税收豁免。与此同时，经济合作与发展组织公开挑战瑞士的税收做法，并希望结束个人和公司使用的税收漏洞。瑞士银行界承认它正面临竞争压力。“国际金融中心正在进行一场不遗余力的斗争，以创造最有利的条件，”瑞士银行家协会首席执行官乌尔斯·罗斯说。

瑞士仍然是领先的离岸资金管理者，全球约三分之一的跨境财富都在这里。而且最大的瑞士银行应该能够应对任何困难，因为它们在全球的办公室管理资金，而不仅仅是在苏黎世。但是，瑞士银行管理的私人资金正在减少。到2002年底，这一数字降至2.2万亿美元，低于2001年底的2.6万亿美元。虽然熊市显然在下降中发挥了作用，但一些银行家担心新的监管制度只会使情况变得更糟，因为这使得与瑞士的投资变得更加昂贵。

瑞士对在瑞士证券和存款上赚取的收入征收35%的预扣税。但这不适用于通过瑞士账户购买的外国证券。根据欧盟与瑞士在6月达成的协议，从2005年开始，欧盟客户预计将面临对通过瑞士银行账户购买的德国债券等证券所赚取利息的15%的税。大部分征收的税款将转交给客户所在国家的当局。最终，预扣税将达到35%。这仍然低于例如德国最高税率的50%。但这比许多避税天堂征收的税要高。

分析师表示，瑞士同意征税是因为它担心如果不这样做，欧盟将会追究其珍视的银行保密法，这些法律允许在没有任何指控资金非法获得的情况下进行投资。税收逃避在瑞士被视为轻罪，而逃税指控不足以证明违反保密法的合理性。

瑞士银行家面临的一个更大头痛问题是税收特赦的扩散。IBM商业咨询服务估计，当意大利在2001年发布最新的特赦时，350亿美元被遣返回国。尽管罗斯指出其中一些资金最终流入了瑞士银行的意大利分行，但IBM表示，这项特赦使瑞士私人银行业损失了3.5亿美元的收入。德国银行协会官员表示，德国的特赦计划可能使瑞士损失400亿美元。

正直公民

瑞士不能将所有问题归咎于外部压力。其中一些是该国自身努力提升国际银行形象的结果。多年来，瑞士官员一直忙于通过新的法律和法规，涉及从公司治理到洗钱再到会计的方方面面。“没有其他经济部门像银行业那样受到如此严格和全面的监管和监控，”罗斯自豪地说，他为银行在2001年9月11日美国恐怖袭击后冻结可疑账户的合作感到骄傲。

因此，瑞士银行已接受新的欧盟及其他规则，但对新技术和人力成本感到忧虑。监管机构并不表示同情。“银行总是在抱怨，”瑞士联邦银行委员会的发言人坦雅·科赫在伯尔尼说。“但这就是生活。我们希望维护一个适当的金融市场。”

瑞士银行家还担心与欧盟的协议使他们在与其他非欧盟地区（如摩纳哥和列支敦士登）相比处于不利地位，这些地区不扣留此类税款。还有新加坡，根据最近对欧洲银行家的调查，可能在2005年之前取代卢森堡成为世界第二大离岸银行中心。这必将引起苏黎世最深的银行金库的共鸣。

由劳拉·科恩在伦敦撰写，戴维·费尔兰姆在法兰克福协助