你能信任你的受托人吗？ - 彭博社

对于一位宾夕法尼亚州的女性来说，与Wachovia银行的家庭联系非常紧密。她丈夫的祖父在一个多世纪前在北卡罗来纳州帮助创办了这家银行，那个地方曾经是一个中国洗衣店。但这种与该机构的联系并没有阻止这位要求匿名的女性对Wachovia管理家庭信托的不满。她的不满是什么呢？自从这对夫妇三年前开始收到付款以来，投资组合的年回报率不到3%。她承认：“这很尴尬，我得告诉你。但我真的认为我们应该取得更好的结果。”

虽然银行无法对该案件发表评论，但负责费城个人信托的Wachovia董事总经理Bernard Destafney表示，受益人并不总是理解信托必须为超过一代人进行管理。个人资金可以承担的激进风险在信托领域是不可接受的，如果信托试图保全其资本，3%的回报可能是合理的。“一般来说，信托是非常长期的，因此风险和回报会非常谨慎地平衡，”Destafney说。

对信托的回报不满意？别想着把账户转到街上的银行。如果你试图通过法律系统来撼动信托公司，该机构通常可以利用信托的现金来对抗你。此外，案例法传统上支持银行。

不过，你并不是无能为力的。你最好的选择是准备好尖锐的问题，同时保持优雅。宾夕法尼亚州维拉诺瓦的Heirs创始人Standish Smith说：“坐下来谈话是唯一的办法。”他说：“当人们变得对抗时，受托人就会关闭自己。”

专家表示，如今受托人与受益人之间的紧张关系正在加剧。这部分是因为他们是陌生人。波士顿大学法学院的信托法教授、Federated Investors的企业顾问Eugene F. Maloney表示，几十年前在小镇银行设立的信托现在可能停放在数千英里外的机构。“经过22次合并，”他说，“受益人被转交给一个呼叫中心，突然之间就出现了问题的配方。”

信托公司并不要求在开户的同一地点运营。但在几乎所有州，他们必须遵循一份名为《统一谨慎投资者法》的重要文件，该文件规定了机构在监督信托账户时必须承担的重大受托责任。

然而，受托审计师表示，银行信托部门并不总是遵循要求他们以受益人最佳利益行事的规则。常见的违规行为包括强迫信托账户支付高额佣金或从外部共同基金供应商那里收取付款而不与信托分享。“我们对银行信托部门进行了受托审计，他们对受托标准的遵守情况与我们在企业董事会中发现的同样糟糕，”位于达拉斯的Roland/Criss Fiduciary Services首席执行官Ronald Hagan说，该公司为退休规划行业提供咨询。

如果你想成为一个更聪明的受益人，以下是你需要做的：

了解问题

获取由Fiduciary360（fi360.com）开发的免费清单，该公司是一家位于宾夕法尼亚州Sewickley的受托人实践公司。68个问题的清单将让你对需要询问的内容有一个很好的了解。Fiduciary360的首席执行官Don Trone表示，最重要的是要求信托的投资政策声明，这是管理资产的蓝图。然后确保信托官员遵循该政策。例如，如果祖父希望投资组合在政府债券和股票基金之间平均分配，请检查账户中是否确实如此。

仔细审查费用

提高收入的一个可靠方法是减少费用。对于100万美元的信托，粗略估计是每年0.75%，随着信托的增长，费率会下降。在1000万美元时，费用可能降至0.20%到0.30%，但不要指望它们再降得更多。如果你认为你的信托费用过高，可以与银行沟通。这正是史密斯为他妻子的850万美元信托所做的。他获得了减免。

同时也要注意银行的专有共同基金。如果账户同时支付基金费用和年度信托费用，那就太多了，圣路易斯律师及Fiduciary Solutions（一家诉讼支持和信托咨询公司）的负责人Roger Krasnicki表示。为了补偿额外的费用，一些银行会向他们的信托账户提供回扣。如果你的信托没有获得回扣，请要求它。

获取第二意见

受托侦探——经过特别培训的会计师、律师和投资顾问——在银行准备关闭信托并在继承人签署释放表格后分配资金时，尤其有价值。在这些案例中，Stewart Frank，位于密歇根州宾汉姆农场的受托咨询公司Tillit Group的董事总经理，被要求在任何人签署之前进行调查。结果可能令人震惊。“在我们查看的第一个案例中，我们发现看起来像几百万美元的问题，这些问题在很长一段时间内积累而成，”Frank回忆道。

如果受托人发现错误会发生什么？律师可以向银行索赔。由于银行厌恶公众关注，他们通常会同意保密和解。Frank表示，他经常看到错误的银行向受益人赔偿66%到75%的损失资产。

寻找逃生路线

一些信托文件包含一项解除条款，允许受益人将信托转移到其他金融机构。这是加利福尼亚州伯克利的艺术家和作家Nancy Pietrafesa在发现自己是她祖父几十年前设立的信托的共同受益人后选择的选项。Pietrafesa震惊地得知，银行在30年内从未更改过原始投资。“我们能够转移信托，并找到一个更符合我祖父意愿的人，”她说。

很少有多年前设立的信托包含这样的条款。但如果你今天设立信托，包含这一条款是个不错的选择。这样，您的继承人在您去世后仍然可以对银行施加一些影响。

由林恩·奥肖内西