在墨西哥，沃尔玛银行 - 彭博社

多年来，沃尔玛一直试图进入美国的银行业。但到目前为止，它一直空手而归，因为从竞争对手银行到工会的各方都表示反对。然而，在南方，这家全球最大的零售商可能很快会获得银行执照，为沃尔玛商店公司在130个墨西哥城市的863个网点提供支票和储蓄账户、贷款、信用卡等服务铺平道路。

为什么墨西哥愿意放行，而美国却拖拖拉拉？从中央银行行长吉列尔莫·奥尔蒂斯开始，墨西哥官员希望提升金融服务的竞争，降低墨西哥大银行收取的高额费用和利率。他们还希望将银行服务推广到80%从未拥有银行账户的墨西哥人。奥尔蒂斯表示，允许沃尔玛和几家较小的零售商在银行业竞争“将对经济福祉和增长产生影响”。

墨西哥的银行业正处于变革的时机。过去一年，消费者信贷增长了43%，抵押贷款增加了80%，这在很大程度上得益于十年的经济稳定。然而，大银行仍然收取远高于美国的利率。抵押贷款的利率比墨西哥国债高出约八个百分点，而美国的利差则在美国国债10年期票据之上为一到两个百分点。墨西哥的信用卡余额利息通常为35%，远高于美国。“市场增长如此之快，以至于[银行]不需要在价格上竞争，”奥尔蒂斯说。“他们真正做的就是延续他们的超额利润。”

目前尚不清楚沃尔玛的进入会多快侵蚀这些利润。这家零售商表示，它正在准备首先在店内分支提供储蓄账户和消费者贷款，抵押贷款和汽车贷款可能会随之而来。当地人希望能迅速改变。“沃尔玛进入银行业是好事，”来自墨西哥城的家庭主妇埃斯特拉·维拉洛博斯说，她在自己中产阶级社区的沃尔玛超级中心购物。

在床垫下

即使沃尔玛没有立即搅动竞争，它也可能为1200万在水管工、建筑和家政等行业从事非正式工作的墨西哥人提供新的选择。由于大银行要求高额的最低余额，这些劳动者无法获得信用，他们往往把钱藏在床垫下。迄今为止，只有四年前由一家家电连锁店创建的阿兹特克银行针对这一市场。阿兹特克银行现在拥有30亿美元的资产，700万信用客户和800万个储蓄账户，最低余额仅需5美元。

大银行感到担忧。“很明显，他们会给沃尔玛发放许可证，但我们希望他们在与我们相同的规则下运营，”花旗集团旗下的巴拿美克斯的机构关系执行董事豪尔赫·赫罗说。银行担心沃尔玛可能会试图在收银台收集存款和贷款付款，这将使零售商拥有数万个“出纳窗口”，而几乎没有安全费用。传统银行必须在出纳窗口提供防弹玻璃和视频监控。

对任何沃尔玛银行许可证的广泛消费者反对的潜力似乎遥不可及。11月14日，反沃尔玛国家阵线，一个墨西哥组织，以及一个总部位于旧金山的人权组织全球交流计划在墨西哥城的沃尔玛德墨西哥股东大会外集会。“墨西哥当局应该拒绝银行许可证，”全球交流的鲁本·加西亚说，他指责沃尔玛让青少年仅靠小费来装袋食品。抗议者很可能会被涌入邻近沃尔玛超级中心的购物者忽视。去年，该公司在155亿美元的销售中赚取了8.91亿美元，是墨西哥最大的私营雇主，拥有141,000名员工。与此同时，政府将“沃尔玛效应”归功于其成功将通货膨胀从近19%降低到4%的部分原因，自从这家美国公司15年前进入该国以来，因此这家零售巨头并没有像在美国那样受到争议。“许多墨西哥人很高兴看到沃尔玛进来打破我们的银行寡头垄断，”墨西哥金融高管协会会长马尔科·安东尼奥·塞隆说。“我们需要竞争。”

由Geri Smith