肖钢布局监管转型：6个转变9项任务

每经记者 郑佩珊

在1月21日召开的2014年全国证券期货监管工作会议上，中国证监会党委书记、主席肖钢强调今年证监会的主要工作是推进监管转型，并提出了9项任务和6个转变。《每日经济新闻》记者注意到，资深财经评论人士叶檀认为，监管转型的前提是确立证监会行政执法权。

监管转型为今年主要工作

肖钢在会上指出，推进监管转型是证监会贯彻落实党中央、国务院部署必须要完成的任务，是资本市场改革创新的内在要求，是顺应时代发展潮流的必由之路。监管转型是指监管理念、监管模式和监管方法的革新和转变，是对社会主义市场经济条件下现代证券期货监管规律的新探索。

肖钢表示，推进监管转型要实现“六个转变”：一是监管取向从注重融资，向注重投融资和风险管理功能均衡、更好保护中小投资者转变；二是监管重心从偏重市场规模发展，向强化监管执法，规模、结构和质量并重转变；三是监管方法从过多的事前审批，向加强事中事后、实施全程监管转变；四是监管模式从碎片化、分割式监管，向共享式、功能型监管转变；五是监管手段从单一性、强制性、封闭性，向多样性、协商性、开放性转变；六是监管运行从透明度不够、稳定性不强，向公正、透明、严谨、高效转变。

肖钢谈到监管转型的9项主要任务：一是进一步精简行政审批备案登记等事项；二是推进股票发行注册制改革；三是确立以信息披露为中心的监管理念；四是理顺监管与执法的关系；五是强化派出机构职责；六是促进证券期货服务业提升竞争力；七是提高稽查执法效能；八是推进资本市场中央监管信息平台建设；九是建设法律实施规范体系。

肖钢强调，监管转型是一项长期任务和系统工程，不可能一蹴而就。在监管转型过程中，特别要注意处理好推进监管转型和促进市场发展、推进监管转型和维护市场稳定、全面转型和重点推进、推进转型坚定性和政策措施灵活性、转型统一性和创新性的关系。监管转型，关键在人。面对繁重的转型任务，必须切实加强系统各级领导班子和干部队伍建设，以监管转型带动自身建设，以自身建设保障监管转型。

监管转型迫在眉睫

财新 《新世纪》此前曾报道，2014年全国证券期货监管工作会议将对本轮机构改革作出部署，在证监会2013年11月确定新股发行制度向注册制过渡后，发审委的存在已渐无必要。

《每日经济新闻》记者注意到，这一前提在于事后监管制度完善的基础上。

财经评论人士叶檀对此指出，证监会行政执法权的确立是基础。肖钢在2013年11月参加上证法治论坛时也指出：“从境外经验看，各国证券监管部门都是集必要的立法、行政和司法职权于一体的法定特设机构。监管机构必须要有必要的立法权。”可见，证监会行政执法权的确立迫在眉睫。

叶檀还认为，处罚举措必须切实可行，不能大而无当；沪深两个交易所关于股票造假上市回购全部新股的措施，无疑是建立信用体制的重要步骤，可惜实行成本过高；如已经成功上市的造假公司，是按照发行市盈率回购还是按照交易时价格回购，已经存量发行一次性套现的资金是否该追回？事实上，在万福生科的补偿案例中，时间的选择、成交价格的选择非常重要，有可能当时的上市公司根本无钱赔偿。