健康保健综述：市场谈话 - 华尔街日报
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1347东部时间 – 如果Masimo从苹果手表获得版税，它将获得巨大利益，但这种利益是否会实现还不确定。Needham分析师在一份研究报告中表示，如果苹果在其与国际贸易委员会的上诉中获得暂停，或者找到其他变通方法，可能会避免支付版税。如果苹果在2024年约40%的手表上欠Masimo版税，分析师们认为潜在的每股收益约为1.11美元。然而，考虑到Masimo股价在过去三个月上涨了35%，分析师们认为这一利益已经在很大程度上被定价进去。他们将股票评级从买入下调至持有，并指出相对于同行的显著溢价。股价下跌2.7%，至111.56美元。（[email protected]; @benglickman）
1246东部时间 – 根据Truist分析师比尔·查普尔的说法，BellRing的股票短期内不太可能增加，因为其分销范围不会扩大。他在一份研究报告中表示，活性营养品类可能会远离俱乐部销售渠道，而BellRing在这方面占据主导地位。他说，BellRing并没有扩大其分销以适应这种转变，这将使其在未来一年内保持市场份额变得具有挑战性。他还表示，这家蛋白奶昔制造商的股票已经定价进入了该公司可能从减肥药物的传播中获益的事实。他将股票评级从买入下调至持有。股价下跌5.2%，至51.80美元。（[email protected]; @benglickman）
1158东部时间 - 曼康公司出售Tyvaso DPI销售1%的版税被韦德布什分析师认为是对该治疗潜力的再次确认。公司周二晚间表示将向资产管理公司Sagard出售其Tyvaso销售10%版税的一部分，最高可达2亿美元。分析师表示，这笔交易“强烈表明了Tyvaso DPI在某些肺部疾病中的巨大潜力”。他们还指出，考虑到公司在第三季末的现金约为1.44亿美元，这笔交易立即增强了其储备。股价下跌3.6%，至3.78美元。（[email protected]; @benglickman）
1000东部时间 - 美国银行将百时美施贵宝的评级从买入调降至中性，原因是对这家药企长期增长前景的不确定性，受到Eliquis、Opdivo等畅销药专利独家权失效的冲击。美国银行在一份研究报告中表示，尽管此前认为百时美施贵宝的新产品组合最终可以填补专利失效带来的空白并推动多重扩张，但新产品的销售表现参差不齐，没有出现能够提高销售峰值预测的爆发性产品需求。美国银行将百时美施贵宝的目标股价从68美元下调至60美元，但该公司表示，百时美施贵宝有多个新产品上市，如果公司能成功推出这些产品，可能会重新评估股票。百时美施贵宝下跌1.3%，至52.08美元。（[email protected]）
0954东部时间 - 贝尔德股权研究将AptarGroup的评级从表现不佳调升至表现优异，预计2024年表现良好。分析师表示，这家制药和药品包装制造商有望在2023年看到盈利加速。展望未来，该公司正在积极寻求结构性成本节约，经历了十多年的利润挤压后“在美国和欧洲的美容和个人护理终端市场仍占据主导地位”，贝尔德表示。AptarGroup早盘交易上涨2.5%，至125.92美元，约低于贝尔德的150美元目标价20%。（[email protected]）
0638 东部时间 - 摩根大通分析师在一份研究报告中表示，沃尔格林联合公司即将公布的季度业绩将显示出这家药店连锁店正在进行重置。分析师们表示，尽管盈利将大幅下降，但沃尔格林的积极因素之一在于未来财务状况更为清晰。投资者将关注有关任命永久首席财务官的时间、2024年业绩改善的步伐、是否考虑出售其Boots业务以及对提议的替代药店报销模式的看法。股价在盘前交易中下跌0.7%，至26.46美元。（[email protected]; @sabelaojeaguix）
0336 东部时间 - 杰富瑞分析师在一份研究报告中写道，预计GSK将指引2024年至少低个位数的每股收益增长，并在未来几个月内解决Zantac诉讼案。他们将股票评级从持有调升至买入。他们估计这家制药公司将支付30亿至40亿美元来解决这起诉讼案。他们表示，市场低估了该公司的增长前景，目前的股价提供了有吸引力的风险回报。杰富瑞将该股的目标价从1550便士上调至1900便士。股价目前上涨2.2%，过去12个月上涨4.3%。（[email protected]。）
0254 东部时间 - 杰富瑞分析师在一份研究报告中写道，对阿斯利康的利润率担忧拖累了这家制药公司的股价，他们将股票评级从买入下调至持有。“我们认为阿斯利康主要是一个营收增长和产品线故事，我们高于市场一致的营收预期在一定程度上缓解了每股收益的风险，但股价上涨可能需要利润率的明确。”他们写道。杰富瑞预计2028年核心息税前利润率为36%，而市场一致预期为38%。该券商还将该股的目标价从12500便士下调至11000便士。股价周二收盘价为10788便士，过去12个月下跌6.5%。（[email protected]。）
2008 ET – 马来西亚手套行业的多云天气似乎正在逐渐消散，这促使香港利宝证券将该行业的评级从偏轻仓升级为中性。分析师Sophie Chua Siu Li在一份报告中表示，手套买家的库存过剩显著减少，本地和中国厂家之间的价格差异缩小，导致本地手套制造商订单增加。她认为本地厂家淘汰效率较低的工厂也导致了更好的工厂利用率和较低的固定成本。利宝证券还将Hartalega Holdings的评级从卖出调升为持有，并维持对Top Glove Corp.和Kossan Rubber Industries的持有评级。（[email protected]）
1832 ET – KKR支持的BrightSpring Health Services的IPO计划重新启动，该公司在2022年实现了72.7亿美元的营收，沃尔格林联合健康是其股东之一。BrightSpring在2021年底提交了S-1表格，并于2022年底撤回了申请。周二的S-1表格是在去年8月进行的机密申请之后提交的。该公司专注于老年和特殊患者，包括行为人群，在家庭和社区环境中，每天为40多万患者提供服务。2019年，KKR收购了BrightSpring并将其与Pharmerica合并。沃尔格林是该交易的少数投资者。该申请讨论了患有多种慢性病的人数众多以及公司在降低住院率方面的作用。（[email protected]）
1758 ET – Arcutis Biotherapeutics因Zoryve销售增长而受益。瑞银证券分析师Uy Ear在一份研究报告中表示，Zoryve，一种治疗牛皮癣并很快将用于脂溢性皮炎的局部治疗药物，最近几周获得了动力。在早期数据显示Zoryve处方低于预期后，Ear在10月将Arcutis股票的评级从买入调降为中性。现在，他表示该治疗药物的表现超出预期，增加了对即将推出的用于治疗脂溢性皮炎的Zoryve的信心。他将该股票评级调升为买入，并将目标股价上调至8美元。股价在盘后上涨5.8%，至3.63美元。（[email protected]；@benglickman）